Vanbilansne transakcije kao insrumenti zaštite od rizika

VANBILANSNE TRANSAKCIJE BANKE KAO INSTRUMENTI ZAŠTITE OD RIZIKA
Sa pojmom rizika susrećemo se u svakodnevnom životu. U bankarstvu, ali i u drugim finansijskim institucijama rizik, između ostalog, predstavlja mogućnost nastanka finansijskog gubitka koji može imati mnoštvo uzroka.
Poznavanje rizika kojima je izložena od ključne je važnosti za svaku finansijsku instituciju. Banke koje izbjegavaju svaki rizik će prestati biti finansijske institucije te se s vremenom i ugasiti. S druge strane, uspješna banka, odnosno njen menadžment, je upoznat sa bankarskim rizicima, te ih na vrijeme identificira, umanjuje ili otklanja. To naravno podrazumijeva adekvatan način vođenja upravljanja i zaštite od rizika.
Jedna od definicija rizika, nešto više usmjerena na finansije, glasi: «Mogućnost materijalnog i/ili nematerijalnog gubitka. Pojam rizika u širem značenju označava i pojam opasnosti.»
Razum nam nalaže da rizik treba izbjegavati, međutim bez rizika nema profitabilnog poslovanja. Šta onda činiti? Ako posmatramo osiguranja, banke, investicione fondove, svi oni se susreću sa rizikom. Njihov zadatak jeste pravilno ga usmjeravati i upravljati njime, kako bi prije svega iskoristili sve prednosti poslovnog poduhvata, a gubitke sveli na minimum.
Rose i Hudgins (2005.) ističu  da se banke susreću sa sljedećim rizicima:

1. kreditni rizik – vjerovatnoća da će pasti vrijednost nekih sredstava, naročito zajmova, i da će možda postati bezvrijedni;
2. rizik likvidnosti – opasnost od nedostatka likvidnih sredstava;
3. tržišni rizik – podrazumijeva nestabilnost tržišnih vrijednosti elemenata bilansa stanja banke;
4. rizik kamatne stope – uticaj promjena visine kamatne stope na novčane tokove banke;
5. rizik zarade – mogućnost ostvarivanja dovoljnog iznosa prihoda da bi se pokrili troškovi u poslovanju banke;
6. kapitalni rizik – rizik kojem je izložen dugoročni opstanak banke;
7. rizik zemlje – rizik koji predstavlja slučaj kada dužnik ne može izmiriti svoju obavezu prema inostranom kreditoru zbog političkih, socijalnih, pravnih ili ekonomskih previranja koja se dešavaju u njegovoj zemlji. Dakle, ovaj rizik se pojavljuje kada određena banka ima potraživanja prema inostranim dužnicima po osnovu kredita, garancija, akreditiva ili u slučaju finansiranja izvoza.

U ovom dijelu rada akcenat će biti na zaštiti od: rizika likvidnosti, kamatnog rizika, deviznih – valutnih rizika i kreditnog rizika.